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软银拟出售价值200亿美元T-Mobile股份 加快筹集资金

2020-05-21 12:00:39来源:腾讯科技

5月19日,据外媒报道,据知情人士透露,日本软银集团最早有望于本周与德国电信(Deutsche Telekom AG)达成一项协议,出售其持有的美国运营商T-Mobile US价值约200亿美元的股票。在投资业务出现创纪录亏损后,软银加快了筹集资金的努力。

知情人士表示,这家总部位于东京的科技和电信巨头拥有T-Mobile US约25%的股份,计划将部分股权出售给德国电信。德国电信是T-Mobile US的母公司,拥有其44%的股份。收购软银所持股份后,这家德国公司就可以拥有多数股权(超过50%),并整合该部门的财务业绩。软银随后将在二次发行中向其他投资者出售股票,自己只保留较少的股份。

与此同时,软银将获得解除协议的自由,这些协议禁止软银在未来几年内出售大部分T-Mobile US股票。目前,不能保证软银会继续出售这些股票,也不能保证这家日本公司的出价能够吸引足够多的投资者。知情人士说,这笔交易最早可能会在本周宣布。

上周,总部位于匹兹堡的地区性银行PNC Financial Services出售了所持资金管理公司BlackRock的全部股份,表明市场对大规模公开发售股票持开放态度。但据Dealogic的数据显示,计划中的T-Mobile US股票出售规模将更大,并跻身于有史以来最大的公开市场股票交易之列。投资者在承接如此规模的交易时往往要求大幅折价,PNC以比前收盘价低7.6%的价格出售了BlackRock股票。

谈判仍在进行中,交易条款可能会改变甚至谈判破裂。T-Mobile US是美国第三大无线运营商,市值约为1260亿美元,而软银的持股价值约为310亿美元,德国电信市值约为550亿美元。软银创始人孙正义(Masayoshi Son)今年刚刚获得T-Mobile US的股份,此前美国监管机构批准将他控制的Sprint与竞争对手T-Mobile进行合并。

孙正义目前正在寻求出售4.5万亿日元(约合420亿美元)的资产以筹集现金,这样他就可以有充足的资金用于回购股票和偿还债务。孙正义的其他主要资产包括持有中国电子商务巨头阿里巴巴的股份、半导体公司ARM的股份以及软银集团旗下日本无线业务软银公司(SoftBank Corp.)。

Jefferies Group资深分析师阿图尔·戈亚尔(Atul Goyal)在一份报告中写道:“如果软银集团能够重新协商出售T-Mobile US的部分股份,将大大减轻软银集团承受的压力,实质不必急于出售所持阿里巴巴或软银自身的股份。”软银集团已经通过出售其最有价值的阿里巴巴股份筹集了115亿美元资金。

孙正义在周一的财报吹风会上表示,此次出售是更广泛的资产剥离计划的第一批。知情人士称,摩根士丹利(Morgan Stanley)和高盛集团(Goldman Sachs)认为这将是有史以来最大的股票交易之一,它们正在努力吸引投资者参与这笔交易。

出售股份是为了提振软银在日本上市的股票价格,并安抚维权投资者埃利奥特管理公司(Elliott Management),该公司一直在推动这家陷入困境的公司进行改革。

软银集团周一表示,其愿景基金在截至3月31日的2019财年亏损1.9万亿日元(约合177亿美元),引发这家日本公司39年历史上最严重的亏损。由于受到新型冠状病毒疫情和投资策略失误的影响,软银不得不减记办公空间共享初创企业WeWork和网约车公司Uber等公司的估值。

这家日本公司还表示,计划在现有同等规模的回购计划基础上,在明年3月之前花费至多5000亿日元(约合46亿美元)回购其股票。这将帮助软银股价企稳,较3月低点上涨逾70%。该股周二在东京下跌约2%,而日本股指正在上涨。

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